Part.1 市场概述
镍矿:产业情绪提振有限 镍矿走势承压
消息面提振镍价跌势放缓,但产业过剩局面维持,叠加年底资金流转需要,工厂减产力度加大,对于镍矿询价继续下调。海外矿山因价格跌至成本线,出货量大幅缩减。短期供需两弱,镍矿承压运行。
镍盐:镍价下跌带动原料下跌 硫酸镍需求不佳价格跟随下跌
镍价近期下跌后带动硫酸镍生产成本下跌,硫酸镍需求年内难有起色,硫酸镍企业垒库的情况下主动下调价格出货中,市场整体较为悲观,价格持续下跌中。
钴盐:低价货源频繁 企业报盘承压
随着海外需求放缓,国际钴价回落,继续刺激国内本就敏感市场的情绪。业者看空心态增强,市场交投热度持续降温,买方将主导市场话语权,头部冶炼厂出于成本考虑,低价出货意愿不高,报盘重心仍将低位运行,预计硫酸钴钴市场价至31000元/吨附近,氯化钴市场价至40000元/吨附近。
钴金属:钴金属跌势不止 市场弱势下行
电解钴方面,海内外报盘均有一定程度的下行,海外需求平淡,成交无明显改善。国内市场行情持续走跌,各厂商报盘出现大幅下调,同时下游磁材和合金市场需求仍保持疲态,贸易商虽略有出货但整体成交一般,预计电钴价格短期内会或仍有下探空间。钴粉方面,成交方面,部分企业一方面交付前期长单,另一方面新增少量新单,订单较为饱满。预计钴粉短期内或将维持弱势平稳。
钴氧化物:钴氧化物持续走跌 市场买盘谨慎度加剧
当前终端入市积极性较弱,原料钴盐行情接连走跌,冶炼厂出货压力不减,询盘稀少仅有零星成交,成交重心走跌;四氧化三钴冶炼厂对原料有一定程度备货,但终端需求始终难有改善,在缺乏有效成交量的前提下,短期内钴氧化物仍存下跌空间,四氧化三钴市场价至140000元/吨附近,氧化钴市场价至144000元/吨附近。
碳酸钴:市场心态偏空 厂商出货受阻
场内业者多看空后市,碳酸钴行情呈阴跌走势,下游采买积极性偏低,贸易商出货承压,市场交易情况受阻,买卖双方僵持博弈中,预计短期碳酸钴或将仍维持弱势。
锂矿:矿商心态仍旧悲观,锂矿价格弱势下行
持续弱势运行的市场行情下,锂矿商心态悲观,报价及出货意愿降低。锂盐市场悲观延续,进一步带动锂矿价格下跌,预计短期内锂矿价格偏弱运行。
锂盐:下游需求持续弱势,锂盐价格较难企稳
周内锂盐偏弱运行,部分锂盐厂暂不对外报价,周内市场散货报价集中在2401平水,市场对于供应过剩预期一致,下游订单不可观,市场交投报盘为主,询盘稀少,期现联动,期货盘跌停导致市场对后续价格下跌严重担忧,采购意愿不佳,短期内锂盐价格预计偏弱运行。
三元前驱体:市场需求难有起色 企业情绪悲观
三元前驱体需求难有起色,市场需求持续减少中,企业多进行开源节流,市场情绪多悲观。
三元正极材料:终端需求持续下降 市场情绪悲观
终端电芯企业在持续加大砍单力度,且终端电芯企业主动去库中,对三元正极需求持续下降,市场情绪较为悲观。
负极材料:海外市场采购减少 部分电芯厂暂缓接货
本周东北地区低硫煅烧焦焦价3850元/吨,较上周价格持稳。原料方面,生焦最新挂牌价格下调,对价格支撑暂无优势,受生焦主导部分的煅烧焦焦价继续呈下行趋势。下游石墨电极、增碳剂企业多询价为主,刚需采买。低硫煅烧焦出货缓慢,积聚存货,煅烧焦厂生产积极性欠佳,仍以库存出清为主。中硫煅烧焦市场,受生焦影响明显,成交价格有跟跌趋势,价格较上周下调明显,市场交投仍冷清。
国内负极市场弱势运行,下游需求难有提振,负极企业多为以销定产,整体新单成交偏少,负极材料成品及半成品库存尚未消耗完毕,主要以控制库存量为主,企业开工意愿一般,市场悲观情绪弥漫。头部电芯厂有减产趋势,海外市场采购减少,部分电芯厂以要求供应商暂缓发货,整体市场看空情绪较强。
磷铁价格小幅下行 铁锂市场波动承压
本周工铵市场维持整理运行,市场主流成交价格暂无调整。整体来看,工铵生产成本面较上周下降,利润空间小幅度回升。目前企业以执行前期订单为主,市场工铵供应相对充足,暂无明显库存压力;磷酸铁市场价格暂稳,磷铁厂家普遍减产为多,市场散单拿货、低价抛货意愿较弱,整体观望情绪浓厚;原料端,碳酸锂价格继续下行,铁锂厂家按需生产,报价普遍下行;锂盐整体承接力度有限,价格下跌行情下采买意愿较弱,市场交投寡淡,电池电芯厂库存偏高,下游多以消耗自身库存为主。
梯次利用:梯次利用市场已有铁锂毁单 原料影响市场心态
本周梯次市场供需两弱,在碳酸锂等原料的持续下行且未有利好的情况下,终端方面客户多摇摆不定,且少数pack厂铁锂订单有被毁单现象,即市场对铁锂电芯预期进一步降低,短期内难有成交,库存或将进一步攀升。三元方面有小动力带动市场需求,故短期内受原料端影响较小。预期后市铁锂电芯将弱势运行。
再生电池:废旧电池报价下滑明显 市场呈现供强需弱
本周再生电池市场价格下滑明显,收货商收货意愿度极低。废旧三元、磷酸铁锂、钴酸锂电池均呈现不同程度的下跌趋势。部分厂商透露,临近2023年底,企业有消耗去掉一定库存的指标,不少出货商想要出掉手中的废旧电池,报价与上周相比已大幅度降低;但大多数收货商表示当下行情下停收货物,且下游也没有提出做产品的需求,局面僵持不下。目前废旧电池市场缺少强力支撑,短期来看仍存下跌预期。
极片与黑粉:铁锂废料需求不再 三元废料金属盐折扣系数下滑
本周废料市场整体萧条冷清,成交较少,持货商出货意愿低。本周三元废料与钴酸锂废料金属盐折扣系数下跌幅度扩大,湿法厂方面成本线一再受到触碰,随之降低金属盐折扣系数,三元极片粉最低报至64-65折,钴酸锂极片粉最低报至69折;磷酸铁锂废料市场需求不再,提锂湿法厂暂停收货者居多,进行代加工业务。居多从业者对废料价格心态悲观,持续观望。
Part.2价格预测
品种 |
运行趋势 |
预测区间 |
镍矿 |
承压下跌 |
48 |
电池级硫酸镍 |
下跌 |
28000-29000 |
电解钴 |
下跌 |
205000-220000 |
钴粉 |
下跌 |
220000-227000 |
碳酸钴 |
下跌 |
92000-97000 |
氧化钴 |
下跌 |
140000-145000 |
四氧化三钴 |
下跌 |
137000-142000 |
硫酸钴 |
下跌 |
32000-33000 |
氯化钴 |
下跌 |
40000-41000 |
三元前驱体 |
下跌 |
68000-72000 |
锂辉石3.5-4%原矿 |
偏弱运行 |
1400-1500 |
锂辉石4-4.5%精矿 |
偏弱运行 |
1600-1700 |
电池级碳酸锂 |
偏弱运行 |
12.2-13.0 |
电池级氢氧化锂 |
偏弱运行 |
12.0-12.8 |
人造石墨负极 |
持平 |
32000-36000 |
三元正极材料 |
下跌 |
140000-150000 |
动力型磷酸铁锂 |
下跌 |
46000-56000 |
储能型磷酸铁锂 |
下跌 |
44000-48000 |
铁锂方壳B品50Ah |
下行 |
1.05-1.20 |
铁锂方壳B品100Ah |
下行 |
1.00-1.16 |
铁锂方壳拆机50Ah |
下行 |
0.98-1.10 |
铁锂方壳拆机20Ah |
下行 |
1.03-1.25 |
三元18650拆机2.5-3.0Ah |
持稳 |
1.08-1.28 |
三元方壳B品50Ah |
持稳 |
1.45-1.65 |
报废三元电池 方壳 |
偏弱下行 |
21000-23500 |
报废三元电池 圆柱 |
偏弱下行 |
18000-20000 |
报废三元电池 软包 |
偏弱下行 |
22000-24500 |
三元正极片粉 |
下行 |
55000-58000 |
钴酸锂极片粉 |
下行 |
83000-85000 |
磷酸铁锂极片粉 |
下行 |
14000-15500 |
注:硫酸镍以晶体价格承兑到厂含税为参照(元/吨);硫酸钴以晶体价格承兑到厂含税(元/吨);三元前驱体以出厂含税523型(多晶)为参照(元/吨);锂辉石6%精矿CIF价格(美元/吨);锂云母4%精矿CIF价格(美元/吨);电池级碳酸锂以承兑到厂含税为参照(万元/吨);电池级氢氧化锂以承兑到厂含税(万元/吨);三元正极材料以出厂含税523型(多晶)为参照(元/吨);人造石墨负极以出厂含税中端(340-350mAh/g)为参照(元/吨);磷酸铁锂以现汇出厂含税价为参考(元/吨);六氟磷酸锂以出厂含税中端为参照(元/吨);三元极片废料、钴酸锂极片粉料以现汇到厂含税(元/吨)。